明潭水庫位於水里鄉與魚池鄉交界處的水里溪河谷中，131線公路旁，為利用水里溪河谷地形建築大壩，用以儲蓄日月潭發電後之尾水的人工湖泊。位於車埕村的明潭、明湖水庫是具環保概念的「抽蓄發電廠」，是為了水力發電而建的人工湖泊。電廠利用落差做抽蓄發電，這種發電方式不僅可自行調整尖、離峰時間的供電量，也無污染。明潭水庫下池壩是混泥土重力壩，水庫呈灣鐮刀型水域，儲水量1200萬立方公尺，每日水位變動28公尺，形成奇特的湖泊潮汐現象，晨曦時，雲霧嬝繞別有一番出塵脫俗的情境。湖面在公路下方，所以不論由公路上向下眺望湖景，或到湖濱一親芳澤，都能深深感受到這裡山清水明幽靜的閒逸氣質。